Lettere di desideri

La lettera di desideri: un ponte tra disponente e trustee

La lettera di desideri è un documento riservato in cui il disponente esprime i propri desideri, valori e indicazioni al trustee riguardo alla gestione e alla distribuzione degli attivi del trust. Sebbene non sia giuridicamente vincolante — e questo è intenzionale — è uno strumento fondamentale nella pratica dei trust discrezionali.

Per il trustee, la lettera di desideri rappresenta una fonte di informazioni inestimabile sulle intenzioni del disponente. Illumina il contesto familiare, i valori e le priorità che hanno motivato la creazione del trust, e fornisce indicazioni pratiche per l'esercizio dei poteri discrezionali. Un trustee professionale darà sempre notevole peso ai desideri espressi dal disponente, pur mantenendo l'obbligo indipendente di proteggere gli interessi dei beneficiari nel loro insieme.

Contenuto di una lettera di desideri

La lettera di desideri può trattare un'ampia gamma di argomenti. I temi più comunemente affrontati includono:

• Distribuzioni ai beneficiari: desideri riguardo ai tempi, agli importi e alle condizioni delle distribuzioni a ciascun beneficiario. Ad esempio: distribuzioni per l'educazione, l'acquisto della prima casa o l'avvio di un'attività.
• Priorità tra beneficiari: indicazione di quali beneficiari privilegiare in determinate circostanze, o ordine di priorità delle esigenze da soddisfare.
• Strategia d'investimento: preferenze riguardo all'approccio d'investimento, alla tolleranza al rischio, ai settori da privilegiare o evitare, a considerazioni etiche o di sostenibilità.
• Educazione e valori: desideri riguardo all'educazione dei figli e dei nipoti, ai valori familiari da trasmettere, all'importanza del lavoro e dell'indipendenza finanziaria.
• Circostanze particolari: istruzioni in caso di divorzio, dipendenza, difficoltà finanziarie o qualsiasi altro evento che possa riguardare un beneficiario.
• Filantropia: desideri riguardo a donazioni benefiche, sostegno a cause specifiche o creazione di fondazioni.
• Governance: preferenze riguardo al ruolo del protector, alle consultazioni familiari e ai meccanismi decisionali all'interno del trust.

Redazione e aggiornamento

La redazione di una lettera di desideri efficace richiede un delicato equilibrio tra precisione e flessibilità. Deve essere sufficientemente dettagliata da guidare il trustee nelle sue decisioni, pur evitando di essere così prescrittiva da poter essere interpretata come un'istruzione vincolante — il che comprometterebbe il carattere discrezionale del trust e potrebbe avere conseguenze fiscali sfavorevoli.

Il nostro team assiste i disponenti nella redazione di lettere di desideri strutturate e equilibrate. Conduciamo consultazioni approfondite per comprendere i valori, le priorità e le preoccupazioni del disponente, quindi prepariamo un documento chiaro e completo che il disponente può esaminare, commentare e firmare.

Si raccomanda di rivedere la lettera di desideri periodicamente — tipicamente ogni due o tre anni — o in occasione di eventi significativi (nascita, matrimonio, divorzio, decesso, cambio di domicilio di un beneficiario). Il disponente può modificare, integrare o sostituire la propria lettera di desideri in qualsiasi momento durante la sua vita, rendendola uno strumento vivente e adattabile.

Riservatezza della lettera di desideri

La lettera di desideri è un documento strettamente riservato tra il disponente e il trustee. I tribunali di diverse giurisdizioni hanno confermato che il trustee non è generalmente tenuto a divulgare la lettera di desideri ai beneficiari, anche se ne fanno richiesta. Questa riservatezza consente al disponente di esprimere liberamente i propri desideri, incluse preferenze che potrebbero essere percepite negativamente da certi beneficiari. Swiss Trustee conserva le lettere di desideri nei propri archivi sicuri, con le più rigorose misure di riservatezza.